MC Equities DBI 

"Compartiment van de bevek naar Belgisch recht Merit Capital Global Investment Fund"

De doelstelling van het compartiment bestaat erin om op een aanbevolen minimale beleggingstermijn van 7 jaar kapitaalaangroei te realiseren door te investeren in aandelen die noteren op erkende beurzen in Europa en de Verenigde Staten

Het fonds focust op bedrijven met een groeifocus die marktleider zijn in hun segment. De selectie gebeurt op basis van een combinatie van fundamentele en technische analyse. Het betreffen aandelen met een grote marktkapitalisatie.

Benchmark

De benchmark voor dit fonds bestaat uit 50% uit de return van de Morningstar Developed Markets Europe Large-Mid Cap (uitgedrukt in Euro) en 50% uit de return van de Morningstar US Large Cap (uitgedrukt in Euro). Deze benchmark wordt enkel gebruikt voor de berekening van de prestatievergoeding (performance fee) en niet voor de samenstelling van de portefeuille.

Risico- en opbrengstprofiel

Deze risico- en opbrengstindicator geeft de historische volatiliteit weer van het fonds over een periode van 5 jaar. Historische gegevens gebruikt voor de berekening van bovenvermelde indicator, vormen niet altijd een betrouwbare indicatie voor het toekomstig risicoprofiel van het fonds. De laagste categorie (categorie 1) betekent niet dat er sprake is van een risicoloze belegging. Het geldt steeds dat de koers van aandelen kan stijgen maar ook kan dalen. Er kan niet worden gegarandeerd dat de risico- en opbrengstcategorie ongewijzigd blijft. De indeling kan in de tijd variëren. Het fonds behoort tot categorie 5 omdat de waarde ervan onderhevig is aan vrij grote schommelingen. Dit betekent dat de kans op winst en het risico op verlies groot kunnen zijn. Het volgende risico wordt mogelijk (niet) voldoende weergegeven door de bovengenoemde indicator:

*Wisselkoersrisico: een belangrijke mate van het fonds kan belegd zijn in aandelen uitgedrukt in een andere munt. Daar deze munten in principe niet worden afgedekt, is er sprake van wisselkoersrisico. Voor een compleet overzicht van de risico's van dit fonds verwijzen wij u naar het prospectus.

Initiële inschrijvingsprijs

De minimale inschrijvingsprijs tijdens de initiële inschrijvingsperiode is overeenkomstig het prospectus Euro 100,-. De initiële inschrijvingsperiode loopt tot 28 september 2018.

Bestaansduur

Dit compartiment is van onberperkte duur.

Kosten (Klasse R)

U betaalt deze kosten om de dagelijkse werking van het fonds, inclusief marketing- en distributiekosten, te dekken. Deze kosten beperken het groeipotentieel van uw belegging.

Eenmalige kosten die vóór of na uw belegging worden aangerekend.

Instapvergoeding                        1,00%

Uitstapvergoeding                       0,00%

Bij uitstap wordt een beurstaks aangerekend: deze bedraagt voor kapitalisatieaandelen 1,32% met een maximum van EUR 4.000,-. Voor distributieaandelen is dit 0,00%.

Wijziging van compartiment      1,00%

Dit is het maximale bedrag dat van uw geld zou kunnen worden afgehouden voordat het belegd wordt. Kosten die in de loop van één jaar aan het fonds worden onttrokken.

Beheerkosten                               1,50%

Lopende kosten                          1,95%

Kosten die onder bepaalde specifieke voorwaarden aan het fonds worden onttrokken.

Prestatievergoeding                 10,00% per jaar van de outperformance ten opzichte van de referentieindex 50% Morningstar Developed Markets Europe Large-Mid Cap (uitgedrukt in Euro) en 50% Morningstar US Large Cap (uitgedrukt in Euro). In het laatste jaar werd het fonds geen prestatievergoeding aangerekend.

De vermelde instap- en uitstapvergoedingen zijn maxima. In sommige gevallen zal u minder betalen, dit kunt u navragen bij uw financiële adviseur. Aangezien het fonds nog geen volledig jaar bestaat, werden de lopende kosten gebaseerd op het kostenoverzicht zoals weergegeven in het prospectus. Dit cijfer kan variëren van jaar tot jaar. Het percentage van de lopende kosten houdt geen rekening met: prestatievergoedingen alsook portefeuilletransactiekosten behalve in het geval van instap- en uitstapvergoeding die door het fonds wordt betaald bij de aankoop van aandelen van een andere instelling voor collectieve belegging.Voor meer informatie over de kosten, zoals onder meer informatie inzake prestatievergoedingen en de berekeningswijze ervan, verwijzen wij u naar het prospectus.

Roerende voorheffing op dividenden uitgekeerd door de distributieaandelen: 30%

Fiscale informatie eigen aan het compartiment:

Resultaten op aandelen die worden aangehouden door vennootschap-investeerders zijn in beginsel onderworpen aan de vennootschapsbelasting, tenzij bepaalde voorwaarden worden nageleefd. Het compartiment heeft als primair doel om resultaten op aandelen fiscaal optimaal aan de aandeelhouders te laten toekomen.

In het kader van de toepasselijke wetgeving zullen enerzijds de door het compartiment uitgekeerde dividenden onder het stelsel van de definitief belaste inkomsten (DBI-regime), zoals bepaald door artikelen 202 en 203 van het Wetboek Inkomstenbelastingen 1992 (WIB 92), aan de aandeelhouders toekomen in de mate dat de dividenden kwalificeren als “goede” dividenden. Er is sprake van een “goed” dividend van zodra er voldaan is aan de taxatievoorwaarden zoals vereist door artikel 203, §1, 1°-4° WIB 92. Als dividend wordt tevens aangemerkt de zogenaamde “inkoopboni” in de zin van artikelen 18 juncto 186 WIB 92 (toekenningen naar aanleiding van de inkoop van eigen aandelen door het compartiment van de aandeelhouder). Anderzijds zullen de door het compartiment uitgekeerde meerwaarden op aandelen de aandeelhouders belastingvrij toekomen in de mate dat de voorwaarden van artikel 192, §1 WIB 92 zijn nageleefd.

Bovenvermeld fiscaal regime is van toepassing aangezien de statuten van het compartiment voorzien in een jaarlijkse uitkering van ten minste 90% van de door het compartiment gerealiseerde inkomsten, evenwel na aftrek van de bezoldigingen, commissies en kosten.  

Het fiscaal regime van de uitkeringen van het compartiment is van toepassing op volgende aandeelhouders/beleggers :

  • Binnenlandse vennootschappen onderworpen aan de vennootschapsbelasting;
  • Buitenlandse vennootschappen met vaste inrichting in België voor zover de ontvangen dividenden, dan wel meerwaarden, aan de Belgische vaste inrichting kunnen worden toegewezen.

 Bovenvermeld regime is niet van toepassing op andere aandeelhouders/beleggers dan vermeld in voorgaande paragraaf en is niet van toepassing op de kapitalisatieaandelen die worden uitgegeven door het compartiment.

Praktische informatie 

Bewaarder: CACEIS Bank, Belgium Branch is de bewaarder voor dit fonds.

Aanvullende informatie: Verdere informatie over MC Equities DBI, alsook het prospectus en het meest recente (half)jaarverslag kan u kosteloos bekomen op de maatschappelijke zetel, bij de financiële dienstverlener CACEIS Belgium, Havenlaan 86C bus 320, 1000 Brussel. Op de website vindt u tevens de meest recente NIW en eventuele bijkomende informatie.

Belastingwetgeving: Dit fonds is onderworpen aan de fiscale wetgeving in België, die een invloed kan hebben op uw persoonlijke fiscale situatie. De fiscale behandeling hangt af van uw specifiek statuut en kan wijzigen. Voor meer details raden wij u aan zich te informeren bij professionele adviseurs.

Andere belastingheffing van toepassing op de natuurlijke personen inwoners van België: Minder dan 10% van het vermogen van het Compartiment MC Equities DBI is belegd in schuldvorderingen zoals bedoeld in artikel 19bis van het Wetboek van de inkomstenbelastingen 1992. Bij de inkoop van zijn kapitalisatieaandelen zal de belegger, als natuurlijke persoon, in het kader van het normale beheer van zijn privé-vermogen, niet bezwaard zijn met een 30% roerende voorheffing op het gedeelte van het verkregen bedrag afkomstig van de inkomsten (interesten, minderwaarden en meerwaarden) afkomstig van de schuldvorderingen zoals bedoeld in artikel 19bis van de WIB92.

Specifieke Informatie: beschrijft één klasse van één compartiment van de bevek Merit Capital Global Investment Fund. Het prospectus en de (half)jaarverslagen worden voor de volledige bevek opgesteld. Merit Capital Global Investment Fund is een bevek naar Belgisch recht met verschillende compartimenten die voldoet aan de voorwaarden van de ICBE-richtlijn. Om de beleggers te beschermen zijn de activa en passiva van elk compartiment van de bevek wettelijk gescheiden van deze van andere compartimenten.

Fondsinformatie: Onder bepaalde voorwaarden heeft u het recht om uw aandelen om te ruilen voor aandelen in een ander compartiment. Voor meer informatie hierover verwijzen wij u naar de desbetreffende paragraaf in het prospectus.

Publicatie van de netto-inventariswaarde: de netto-inventariswaarde wordt gepubliceerd in de financiële pers (De Tijd en l'Echo) en kan eveneens bekomen worden bij Merit Capital NV, bij de instelling die de financiële dienst waarneemt en op de maatschappelijke zetel van de bevek. De Raad van bestuur heeft het recht, om binnen de wettelijk gestelde mogelijkheden, te beslissen om de publicatieplaatsen uit te breiden of te beperken.

Wij raden u aan het document essentiële beleggersinformatie en de prospectus te lezen vooraleer de beslissing te nemen om te investeren. 

Voor klachten:

Neem schriftelijk (via brief, fax of e-mail) contact op met de Dienst Compliance van Merit Capital.

Merit Capital NV
T.a.v. Dienst Compliance
Museumstraat 12 D, 2000 Antwerpen
F: +32 (0)3 259 23 05

Ombudsfin
North Gate II, Koning Albert II-laan 8
1000 Brussel
T: +32 (0)2 545 77 70
F: +32 (0)2 545 77 79
Ombudsman@Ombudsfin.be